백테스트 최종 자산 — 한 숫자에 숨은 4가지
백테스트 결과 한 숫자 '5년 뒤 1.8억'. 그 안에는 원금·누적수익·연환산·기간 네 가지 정체가 숨어 있어요. 한 줄로 뭉뚱그리면 놓치는 진실을 같이 분해해 봐요.
프로덕트
Kistack 사용 가이드
원하는 자산을 비중으로 묶어 과거 데이터로 돌려보는 법
- 다루는 주제
- 백테스트 사용법, 자산 비중 조합, CAGR 해석, MDD 해석, 일시불·적립 차이
시드 규모와 변동성 — 같은 %도 다르게 느껴요
같은 5% 변동률인데 시드가 작을 때랑 클 때 머릿속 무게가 완전히 달라요. 비율 감각이 왜 시드 크기에 따라 흔들리는지, Kistack이 왜 변동성을 비율로 보여드리는지 풀어드릴게요. 시드와 자산 위험을 분리해서 보는 감각이 잡혀요.
백테스트 차트의 함정 — 가짜 안심과 가짜 공포
백테스트 결과 그래프를 보면 안도감이나 공포감이 따라와요. 그런데 그 감정은 과거 데이터를 시각적으로 본 결과지 미래 자체를 본 게 아니거든요. 백테스트의 가치는 그대로 두고, 결과 화면을 볼 때 감정과 정보를 구분하는 메타인지 가이드를 같이 정리해 드릴게요.
절대수익률이 거짓말하는 순간 — 벤치마크 선택의 함정
같은 +40%가 어떤 날은 자랑이고 어떤 날은 후회예요. 그 차이를 만드는 건 수익률이 아니라 옆에 두는 기준이거든요. 비교 대상 자체가 결론을 어떻게 흔드는지 같이 풀어드릴게요.
상승장 적립식의 함정 — 평균매입가의 움직임
꾸준한 적립이 항상 답이라는 말, 어떤 자산에서는 흐름이 좀 달라요. 우상향 자산을 매달 같은 금액으로 사시면 평균매입가가 같이 따라 올라가거든요. 그 흐름이 왜 그렇게 작동하는지, 그리고 그게 함정이 아니라 특성인 이유까지 같이 풀어드릴게요.
백테스트 시작일 — 6개월 차이가 결과를 흔들어요
같은 자산 같은 기간인데 시작일을 6개월만 바꿔도 결과가 완전히 달라지는 경우가 있어요. '지금 사면 늦은 건가' 그 머릿속 질문의 정체랑 시작일 슬라이더를 어떻게 봐야 하는지 풀어드릴게요.
IRR vs CAGR — 손에 쥐는 진짜 수익률
DCA 모드로 백테스트 돌리시면 결과 카드에 연평균 수익률이 두 줄로 찍혀 나와요. 회색 '단순 환산'이랑 파랑 'IRR'요. 같은 결과인데 왜 숫자가 두 개냐면, 매달 넣은 시점이 각각 다르거든요. 그 차이를 같이 풀어 봐요.
올웨더 포트폴리오가 뭐냐면 — 모든 날씨에 견디는 조합
올웨더 포트폴리오라는 이름을 들어보셨다면 보통 '이게 무슨 뜻이지' 싶으실 거예요. 모든 날씨에 견디는 텐트처럼 어떤 시장 흐름이 와도 흔들림이 적도록 자산을 섞는 발상이거든요. 정통 구성과 핵심 발상이 뭔지 풀어드릴게요.
적립 주기별 차이 — 매일·매주·매월 어떻게 다른가요
같은 100만 원을 투자해도 매일 3만 원씩 넣을지, 매주 25만 원씩 넣을지, 한 달에 한 번 100만 원씩 넣을지 결과가 달라지거든요. 운동 빈도로 비유하면 매일 10분 vs 주말 1시간 같은 흐름이에요. 주기별로 어떻게 다른지 풀어드릴게요.
벤치마크 비교 — 내 포트폴리오 점수 매기기
수익률이 +50%면 잘한 건지 못한 건지 사실 그것만으로는 모르거든요. 같은 기간 시장이 +80% 올랐다면 잘한 게 아니에요. 비교 기준선(벤치마크)이 왜 절대 수익률보다 중요한지, SPY·QQQ로 어떻게 보는지 풀어드릴게요.
배당 재투자 — 눈덩이가 굴러가는 이유
주식이나 ETF에서 들어오는 배당금을 그대로 받아 쓰느냐, 다시 자산을 사느냐에 따라 10년 뒤 잔고가 정말 다르게 나오거든요. 왜 눈덩이가 굴러가는지, 어떻게 복리가 작동하는지 차근히 풀어드릴게요.
적립식 vs 거치식 — 같은 금액 다른 결과
투자할 돈이 한꺼번에 생기시면 한 번에 다 넣을지 매달 나눠 넣을지 고민이 따라오거든요. 같은 1,200만 원이라도 거치식과 적립식이 어떻게 다른지, 본인한테 어느 쪽이 자연스러운지 풀어드릴게요.
MDD가 무서운 이유 — 최대 낙폭 직접 보기
수익률만 보시면 우상향이라 마음이 편하실 텐데, 그 사이에 자산이 얼마나 깊게 빠졌는지 보여주는 MDD(최대 낙폭)라는 숫자가 사실 더 무서울 때가 많거든요. 왜 그런지, 어떻게 봐야 하는지 풀어드릴게요.
S&P 500 vs 나스닥 — 10년 돌려보면 차이가 보여요
S&P 500이랑 나스닥이 같은 미국 시장인데 결과는 꽤 다르거든요. 두 지수를 같은 조건으로 10년 돌려서 어떤 차이가 나는지 직접 보는 흐름을 풀어드릴게요.
처음 만드는 포트폴리오 — 자산 조합 5분 가이드
포트폴리오 만드는 법, 처음 시작하시는 분들 기준으로 자산 조합 흐름을 차근히 정리해 드려요. 자산 2~3개를 어떤 비중으로 담을지부터 CAGR·MDD 결과 해석까지 5분이면 감이 잡혀요.
Kistack은 어떤 도구인가요 — 백테스팅 첫 입문
백테스팅이 뭔지, 결과의 CAGR·MDD를 어떻게 읽는지부터 정리해드려요. 자산 조합을 직접 시뮬레이션해 보시는 분들 기준으로 써뒀어요.